Comment réparer 529 économies universitaires après les pertes du marché boursier

Les clients de Mark Struthers avaient un problème. La facture était due pour les frais de scolarité de leur enfant, et le compte 529 sur lequel ils avaient caché de l’argent pendant des années avait diminué de près d’un tiers.

Comme la plupart des autres types d’investissements en valeurs mobilières, de nombreux 529 plans d’épargne universitaire ont perdu de l’argent en 2022, la pire année pour le marché boursier depuis 2008. Le S&P 500, le Dow Jones et le Nasdaq ont tous enregistré des pertes à deux chiffres. Les fonds obligataires ont également ressenti la douleur, tout comme les investisseurs, en particulier ceux qui ont besoin de dépenser bientôt l’argent investi, comme les parents d’étudiants actuels ou futurs.

En ce sens, Struthers, qui est un planificateur financier, affirme que ses clients ont été confrontés à un scénario qui effraie de nombreux investisseurs qui composent le marché de l’épargne universitaire d’environ 400 milliards de dollars. Après avoir épargné pendant des années, vous pourriez ne pas avoir de chance si votre enfant s’inscrit pendant une période de turbulences sur les marchés.

Mais n’ayez crainte, épargnants universitaires : si votre compte 529 a perdu de l’argent l’année dernière, les experts financiers disent que vous avez quelques options pour aider votre épargne à récupérer. La meilleure voie à suivre dépend des caractéristiques de votre compte 529 particulier et du temps dont vous disposez avant que votre enfant n’ait besoin de l’argent qui y est investi.

Voici quatre stratégies pour remettre votre épargne-études sur la bonne voie.

1. Comprendre les fonctionnalités de votre plan 529

Presque tous les États et certaines institutions financières proposent 529 plans, et l’idée générale est la même dans tous les comptes. Les familles économisent de l’argent après impôt. Leurs cotisations augmentent à l’abri de l’impôt et le restent tant que les titulaires de régime utilisent l’argent pour payer une longue liste de dépenses d’études admissibles pour un bénéficiaire désigné.

Cependant, les détails varient d’un plan à l’autre. Aucun plan 529 ne permet aux propriétaires de choisir des actions et des obligations individuelles, mais certains d’entre eux permettent aux propriétaires de choisir les fonds communs de placement dans lesquels leurs dollars seront investis. D’autres plans ne donnent pas aux propriétaires le pouvoir de faire des choix d’investissement. Les gestionnaires de fonds professionnels prennent toutes les décisions d’investissement, déplaçant généralement l’argent des investissements à haut risque et potentiellement à rendement plus élevé lorsqu’un bénéficiaire est jeune vers des choix à faible risque lorsque l’enfant approche de l’âge universitaire.

Les frais du régime varient également, tout comme les autres avantages fiscaux. Certains États offrent une déduction d’impôt sur le revenu pour les cotisations que les résidents versent à n’importe quel plan 529, ou parfois simplement pour les cotisations versées au régime de leur État d’origine.

Connaître le fonctionnement de votre plan vous aidera à guider vos prochaines étapes.

2. Rééquilibrez votre compte

Si vous choisissez vos fonds communs de placement, assurez-vous de transférer votre argent dans des placements moins risqués, comme des obligations, à mesure que votre enfant approche de l’âge universitaire. C’est l’erreur commise par les clients de Struthers.

« Ils ont choisi leurs propres fonds et n’ont pas commencé à réduire les risques quand ils étaient censés le faire », explique le planificateur financier, basé à Chanhassen, Minnesota. « Ils auraient dû se tourner vers des investissements qui préserveraient les gains qu’ils ont déjà ou savoir où ils obtiendraient l’argent si le compte baissait. »

Si vous êtes dans une situation similaire, où votre compte a perdu de la valeur mais que vous êtes déjà en train de payer des factures universitaires, vous avez encore des options. Essayez de prendre des retraits des fonds communs de placement qui ont relativement bien performé. Laissez aux autres le temps de récupérer.

C’est la voie empruntée par les clients de Struthers, et ils pourraient réaliser leur souhait, dit-il. Ils attendent de vendre leurs fonds de croissance – des investissements qui devraient surperformer le marché dans son ensemble – et ces fonds pourraient certainement rebondir avec une reprise soutenue du marché.

« Historiquement, les actions de croissance pourraient revenir dans 12 à 18 mois », dit-il. Cela signifie que les clients peuvent utiliser ces gains pour payer les dernières années d’études de leur enfant, et entre-temps, la famille peut puiser dans le revenu actuel et la valeur nette de la maison pour payer les frais de scolarité.

3. Transférez vos fonds dans un nouveau compte 529

Des frais moins élevés et des allégements fiscaux de l’État signifient des rendements nets plus élevés sur votre investissement. Regardez les autres caractéristiques et frais du plan. Vous pouvez aller sur Savingforcollege.com pour comparer les caractéristiques des plans de différents États, et la société de services financiers Morningstar publie une note annuelle de 529 plans qui met en évidence les plans avec des frais peu élevés, une surveillance solide et des allocations d’actifs solides.

Le site Web de votre plan actuel peut vous indiquer les frais que vous payez, mais en général, les plans vendus directement, que les parents achètent et gèrent directement, ont des frais tout compris inférieurs à ceux des plans vendus par un conseiller, auxquels vous ne pouvez accéder que par le biais d’un conseiller qui gère ensuite le compte pour vous, idéalement en fonction de vos objectifs personnels.

Si vous en trouvez un qui vous offre des frais moins élevés ou une déduction d’impôt sur le revenu de l’État que vous ne recevez pas pour vos contributions actuelles au compte 529, transférez l’argent du compte que vous avez maintenant vers un choix plus avantageux.

N’oubliez pas, cependant, qu’un roulement de plan 529 doit passer d’un dépositaire à un autre. Ne prenez pas l’argent comme un retrait, ou vous créerez un événement imposable.

Faites également attention si vous avez reçu un crédit d’impôt de l’État sur vos cotisations. Si tel est le cas, vous pourriez être tenu de rembourser les avantages fiscaux que vous avez reçus lors de votre roulement. (Pour savoir si c’est une possibilité, lisez la section de la page Web de votre plan 529 actuel qui parle des avantages fiscaux.) Si vous êtes dans ce bateau, vous pouvez laisser votre compte actuel en place et ouvrir à la place un nouveau compte avec moins frais.

4. Ne rien faire — mais continuer à investir

Ce n’est probablement pas une bonne idée d’arrêter d’économiser de l’argent dans un plan 529. La possibilité de dépenser de l’argent en franchise d’impôt pour les dépenses universitaires d’un enfant vaut presque certainement plus que les pertes du marché de l’année dernière. Il y a aussi une doublure argentée : une baisse du marché signifie que vos cotisations achètent plus que lorsque la performance du marché est plus élevée.

« Vous achetez plus et vous rattrapez les pertes lorsque le marché baisse. Vous serez d’autant mieux lotis lorsque le marché boursier recommencera à remonter », déclare Mark Kantrowitz, un expert de l’aide financière aux études basé à Las Vegas.

En dehors de cela, la réponse paresseuse – c’est-à-dire ne rien faire – peut être la bonne dans cette situation. Si votre enfant est encore à l’école primaire, vous n’avez pas besoin de vous réjouir du retour d’une seule année, déclare Yves-Marc Courtines, gestionnaire de patrimoine à Manhattan Beach, en Californie.

« Laissez l’argent investi assez longtemps et ça marchera », dit-il. « L’investissement à long terme devrait être ennuyeux parce que vous devriez avoir une vision à long terme. Ne soyez pas dérangé par les mouvements quotidiens.

Même si votre enfant est à l’université ou le sera bientôt, vous devez toujours garder à l’esprit la situation dans son ensemble.

« Ne paniquez pas », dit Struthers. « Regardez ce que vous avez réellement gagné au cours de la durée de vie du fonds, pas seulement au cours des six derniers mois. »